投资分析

投资分析涉及使用相关比率,趋势分析和研究人员的意见来决定如何向各种投资工具分配资金。以下因素在投资分析中很重要:

  • 对影响投资者感兴趣的行业的经济和监管因素的评论。

  • 检查公司的资产负债表,以查看其是否保持足够的流动性,是否具有保守的资本结构以及是否在有效利用其资产。

  • 检查一家公司的损益表,以查看它是否产生了足够的毛利率和净利润,并正在经历合理且可持续的销售增长率。

  • 检查公司的现金流量表,以查看其是否产生了足够的现金流量。

  • 审查财务报表随附的披露信息,以查看公司是采用保守的会计惯例还是使用“灰色区域”会计来伪造其报告的业绩和财务状况。

  • 分析投资者的短期和长期需求。

在评估了上述信息之后,必须确定投资的风险等级。这包括股息有可能从当前预期中发生变化,以及投资的销售价格可能会从原始购买价格下降的风险。此风险基于许多因素,例如市场中新竞争的可能性,技术变化,政府法规的变化以及税率的变化。

投资者必须考虑无法以超过原始购买价的价格出售投资的可能性。当交易稀薄证券时,这可能是一个主要问题。投资者兴趣的下降有可能引发相关资产的抛售,从而导致投资者在以后某个日期蒙受重大损失。

投资分析的结果还取决于投资者的投资偏好。例如,即将退休的人可能对投资一家初创公司不感兴趣,因为这家初创公司未来几年有可能实现显着增长,因为这也有失去全部投资的风险。